O confirming em Espanha, em números

O mercado numa linha

Em 2025 as empresas espanholas cederam 269.885 milhões de euros em faturas a factoring e confirming, mais 1,2 % do que no ano anterior. Os créditos geridos atingiram 401.361 milhões de euros, cerca de 24,5 % do PIB. Em Espanha ninguém precisa que lhe expliquem o que é o confirming; é um produto bancário com o peso de um quarto da economia.

Confirming versus factoring

As duas metades não se movem da mesma forma. O confirming, em que o banco do comprador paga aos fornecedores do comprador, atingiu 141.901 milhões de euros, mais 4,1 %. O factoring, em que um fornecedor cede os seus próprios créditos, atingiu 127.984 milhões de euros, menos 1,8 %. O produto do lado do comprador é a metade maior e a que cresce.

Isso importa porque os dois produtos respondem ao mesmo problema de atrasos de pagamento a partir de extremos opostos. O factoring pede à pequena empresa que se prove. O confirming pede ao grande comprador que confirme o que já deve. O mercado está a votar no segundo.

Porque é que Espanha inventou o confirming

Confirming é uma palavra espanhola para uma invenção espanhola: factoring reverso construído em torno da ordem de pagamento do comprador, oferecido pela primeira vez por bancos espanhóis nos anos 90. Espalhou-se porque as cadeias de abastecimento espanholas funcionam com prazos longos e grandes empresas âncora, e porque o banco já conhecia o comprador. O produto pouco mudou desde então: continua a viver nos sistemas do banco, com conformidades em papel, sobretudo para grandes empresas.

Os atrasos de pagamento, o outro número

O prazo legal de pagamento entre empresas em Espanha é de 60 dias. A média observada para as PME em 2025 foi de 80,5 dias, e apenas 30,4 % das faturas foram pagas a tempo, segundo o observatório de morosidade da CEPYME. A distância entre a lei e a prática é o fundo de maneio que o confirming, o factoring e o desconto dinâmico existem para cobrir.

O que significa para um comprador de média dimensão

O confirming tem sido sobretudo um produto de grandes empresas porque era caro de montar: um projeto com o banco, conformidades em papel, um esforço de adesão de fornecedores que ninguém queria liderar. O comprador de média dimensão com duzentos fornecedores e um ERP ficava com o factoring do lado do fornecedor e nada do seu.

É essa a lacuna que um programa de comprador preenche: o comprador dá a conformidade uma só vez, na plataforma, os fornecedores aderem quando o comprador os convida, e o banco avalia um só nome. Como funciona um programa de comprador →

Para onde vai o produto

Dentro do ERP, e em direção à evidência. O mandato da fatura eletrónica vai tornar a conformidade do comprador um evento reportado e não privado; essa mesma conformidade, registada como certificado de aceitação, é o que permite a um banco financiar um fornecedor mais cedo contra o nome do comprador e não contra o balanço do fornecedor. O mandato, explicado → · O certificado →

Fontes

Asociación Española de Factoring (AEF), El Sector en Cifras, números anuais de 2025: cessões totais 269.885 M€ (+1,2 %), factoring 127.984 M€ (−1,8 %), confirming 141.901 M€ (+4,1 %), créditos geridos 401.361 M€ (+2 %), 24,5 % do PIB. CEPYME, Observatorio de la Morosidad, 2025: prazo médio de pagamento 80,5 dias, 30,4 % das faturas pagas a tempo. Números tal como publicados; consulte as fontes para atualizações.